Voltalia : l'IFC investirait jusqu'à 120 M€ en actions de préférence dans sa filiale, sous réserve du vote des actionnaires

Un instrument de capital long terme pour financer la croissance

Voltalia a annoncé le 12 août 2026 avoir conclu un accord substantiel avec l'IFC pour un investissement en actions de préférence pouvant atteindre 120 M€ dans sa filiale à 100 % Voltalia Management International (VMI), qui détient la majeure partie de ses actifs. Selon le groupe, l'instrument est destiné à fournir des ressources de financement de long terme alignées sur sa stratégie de croissance.

Robert Klein, directeur général de Voltalia, a indiqué que cette opération apporterait un capital de long terme supplémentaire pour soutenir la prochaine phase de développement du groupe. Il a précisé que la société approche de l'achèvement de son plan de transformation et entre dans une nouvelle étape axée sur une croissance disciplinée dans ses métiers de base et des géographies sélectionnées.

Le produit de l'investissement serait affecté exclusivement à des projets répondant à des critères d'éligibilité convenus avec l'IFC, en particulier des projets solaires photovoltaïques et de stockage par batteries (BESS) sur la période 2026-2028, notamment en Afrique, au Moyen-Orient, en Asie centrale et en Europe centrale et orientale.

Déploiement en deux tranches et vote prévu le 17 septembre 2026

L'opération serait mise en œuvre par un investissement en fonds propres dans VMI et déployée en deux tranches : une tranche initiale de 75 M€, suivie d'une seconde pouvant atteindre 45 M€, chacune pouvant être tirée en une ou plusieurs fois selon les besoins du groupe. La rémunération de base envisagée s'établit à 6,5 %, à confirmer avant la signature, avec des ajustements à la hausse à compter des cinquième et septième anniversaires ainsi qu'un ajustement lié à l'atteinte d'objectifs de performance en matière de durabilité.

Les actions de préférence donneraient droit à conversion en actions ordinaires Voltalia, exerçable uniquement en cas d'événements de défaut ou, en tout état de cause, à compter du septième anniversaire de l'accord de souscription. Le ratio de conversion et le nombre maximal d'actions nouvelles seront fixés peu avant la signature et communiqués lors de la publication de l'avis de convocation.

La réalisation de la transaction reste soumise à l'approbation des résolutions par les actionnaires lors d'une assemblée générale prévue le 17 septembre 2026, ainsi qu'à l'approbation finale de l'IFC avant signature.