PLACEMENT-DIRECT RETRAITE ISR Plan d'épargne retraite (PER) Placement-Direct · avis, frais & rendement 2026
Pourquoi choisir PLACEMENT-DIRECT RETRAITE ISR
✔ Points forts
- - Un PER calibré pour le grand public comme les plus expérimentés
- - Pas de frais d'entrée, d'arbitrage ou de sortie y compris en rente
- - Des frais de gestion raisonnables
- - 3 modes de gestion avec la possibilité d'en mixer 2
- - Large gamme d'unités de compte uniquement labellisées ISR
- - Des options d'arbitrages complètes et gratuites
- - Un fonds en euros aux résultats corrects ces dernières années (ne préjuge pas du futur)
⚠ Points de vigilance
- - En gestion pilotée ou par horizon, malgré une belle diversité de supports, un seul fournisseurs d'unités de compte (Mirova)
Positionnement vs marché
Frais du contrat
| Versement | ND |
| Gestion fonds euros | 0,60% |
| Gestion UC | 0,50% |
| Arbitrage | 0,00% |
| Sortie | 0,00% |
Fonds euros
Historique des rendements fonds euros
| Année | Umr Perivie | Moy. marché |
|---|---|---|
| 2025 | 4,00 % | 2,65 % |
| 2024 | 3,60 % | 2,63 % |
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Supports (UC) & diversification
Volume
| UC disponibles | 102 |
| ETF | Non / ND |
| SCPI | 8 |
| Private Equity | Non / ND |
Lecture
Gestion & options
Ce niveau met en lumière les options de gestion proposées pour ce contrat de PER, notamment dans le cadre de la gestion libre.
Garanties & protection
Ce niveau évalue les protections supplémentaires proposées aux épargnants et à leurs bénéficiaires, au-delà des garanties de base du PER.
Questions fréquentes sur PLACEMENT-DIRECT RETRAITE ISR
Le contrat propose des frais de gestion de 0,60 % sur le fonds euros et de 0,50 % sur les supports en unités de compte. Les frais d'arbitrage et de sortie sont gratuits (0,00 %).
Le fonds euros UMR Perivie a affiché un rendement de 4,00 % en 2025 et de 3,60 % en 2024, selon les millésimes récents disponibles.
Le contrat propose 102 unités de compte et 8 SCPI, sans exposition à des ETF ou à du private equity. Des options de gestion pilotée, de gestion d'horizon et de gestion libre sont proposées.
Un PER permet une sortie en capital ou en rente. Le PLACEMENT-DIRECT RETRAITE ISR propose l'option de réversion-rente. En sortie, le capital ou la rente sont soumis à l'imposition.
Les versements volontaires sont déductibles du revenu imposable dans la limite du plafond épargne retraite ; en contrepartie, la sortie (capital ou rente) est imposée. Des déblocages anticipés sont autorisés en cas d'achat de résidence principale ou d'accidents de la vie.
Avis PLACEMENT-DIRECT RETRAITE ISR : notre analyse
Dernière mise à jour : 18/06/2026
L'ouverture d'un contrat est possible à partir d'un premier versement de 500 €, ou la mise en place de versements programmés à partir de 50 € par mois. Les versements ultérieurs peuvent être effectués à tout moment (dès 50 €) ou être programmés (50 € par mois minimum, ou l'équivalent trimestriel, semestriel ou annuel).
La caractéristique majeure du PER est qu'il permet d'investir dans des unités de compte uniquement portées sur l'investissement responsable. Si l'investisseur choisit de sélectionner lui-même ses placements, il offre un choix parmi 102 unités de compte disposant du label « ISR ». Ce label atteste d'une gestion prenant en compte des éléments extra-financiers : responsabilité sociétale, environnementale... La gamme se hisse parmi les plus diversifiées en matière d'investissement responsable au sein des PER du marché.
Les épargnants peuvent aussi choisir d'investir leur épargne sur le fonds en euros, dont les performances entre 2020 et 2022 ont été correctes par rapport au marché.
Plusieurs types d'arbitrages automatiques sont proposés sur le PER Placement-direct Retraite ISR en gestion libre. Ceux-ci sont gratuits :
- L'investissement progressif : l'épargne est investie progressivement chaque mois sur une durée de 12 à 24 mois afin de lisser les investissements,
- La dynamisation des intérêts du fonds en euros, déplaçant les gains sur ce support vers les unités de compte,
- La sécurisation des plus-values sur les unités de compte, rapatriant les gains vers le fonds en euros,
- L'arbitrage en cas de moins-value, qui permet de fixer un seuil limite en deçà duquel les unités de compte sont revendues,
- Le rééquilibrage automatique, qui permet de revendre ou acheter automatiquement certaines unités de compte afin que leur poids dans le portefeuille reste toujours le même.
Les épargnants ont aussi la possibilité d'opter pour la gestion pilotée ou la gestion par horizon. Dans ces deux cas, ils délèguent le choix des supports investis à des professionnels (ici Natixis IM) en fonction de leur profil d'investisseur, celui-ci étant déterminé en fonction du risque (le « profil Mirova Prudent Horizon Retraite » et le « profil Mirova Dynamique Horizon Retraite »). Les supports sont choisis dans la gamme de fonds gérés par Mirova, une société spécialisée dans l'investissement responsable elle-même filiale de Natixis IM. Le bémol qui peut être apporté ici est un certain manque de diversité des fournisseurs, même si les fonds d'investissement sont variés.
La gestion par horizon fonctionne sur le même principe que la gestion pilotée, à ceci près que la part de l'épargne investie dans des supports financiers est progressivement réduite au profit de la sécurité du fonds en euros, l'âge avançant.
Fait notable pour ce PER, les épargnants peuvent mixer 2 modes de gestion et répartir leur épargne comme ils le souhaitent grâce à la « gestion mutlipoche ». L'option est possible avec le mix gestion libre + gestion pilotée, ou gestion libre + gestion par horizon.
À l'instar de l'autre PER du courtier (Placement-Direct PER), Placement-direct Retraite ISR se distingue par des frais bas :
- aucun frais sur les versements ;
- pas de frais sur les arbitrages, ce qui apporte une certaine souplesse ;
- seulement 0,5% de frais de gestion annuels sur les unités de compte incluant les fonds immobiliers de type SCPI ou OPCI ;
- 0,6% sur le fonds en euros ;
- Les arrérages lors de versement de rente sont également gratuits.
L'adhésion, réalisée au travers de l'association ADERM, est possible à toute personne âgée de 18 à 75 ans. À la sortie, comme pour tous les PER, les épargnants peuvent choisir de récupérer le capital acquis en une seule fois, sous forme de rente ou en mixant les deux options.
✔ transmission facilitée hors succession
✔ fiscalité adaptée à l'épargne long terme
Fiscalité du PER
La fiscalité est identique pour tous les contrats de PER et constitue l'un de leurs principaux atouts patrimoniaux.
Retrait avant 8 ans
Les gains issus des versements effectués depuis le 27 septembre 2017 sont soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU) de 12,8 %, ou, sur option, au barème de l'impôt sur le revenu.
Les prélèvements sociaux de 17,2 % s'ajoutent dans tous les cas.
Retrait après 8 ans
Après application de l'abattement annuel de 4 600 € (9 200 € pour un couple), les gains issus des versements jusqu'à 150 000 € bénéficient d'un taux réduit de 7,5 %.
Au-delà, le taux de 12,8 % s'applique. L'option pour l'impôt sur le revenu reste possible.
Transmission en cas de décès
• Primes versées avant 70 ans : exonération pour le conjoint ou partenaire pacsé ; jusqu'à 152 500 € exonérés par bénéficiaire, puis taxation de 20 % (31,25 % au-delà de 852 500 €).
• Primes versées après 70 ans : exonération pour le conjoint ou partenaire pacsé ; les gains restent exonérés et les primes sont soumises aux droits de succession après un abattement global de 30 500 €.
