SCPI AFFINITES PIERRE : notre avis Par la rédaction, mise à jour le 05/04/2024 Notre avis : Affinités Pierre a présenté des résultats supérieurs à la moyenne du marché en 2023, et en progression. Les + : - Stratégie claire - Excellent taux d'occupation - Des performances en hausse depuis 3 ans après un creux Les - : - Délai d'entrée en jouissance un peu long (5 mois) - Des frais élevés Sommaire Analyse Synthèse Performances Prix des parts Patrimoine Frais / Souscription Retour Réservé aux inscrits Lancée fin 2015, Affinités Pierre, proposée par Groupama Gan REIM, est une SCPI à capital fixe qui investit principalement dans des bureaux, des commerces, ainsi que des locaux d'activité et d'entrepôts/logistique. Sur toute l'année 2024, la SCPI procède à sa 6e augmentation de capital. Les particuliers peuvent donc investir en souscrivant de nouvelles parts auprès de la société de gestion. En dehors de ces périodes de collecte, les parts peuvent s'acheter auprès d'investisseurs sortants sur le marché secondaire. Résultats 2023 Cette année 2023 s'est clôturée sur de bons résultats pour la SCPI Affinités Pierre. L'augmentation significative du dividende par part et du taux de distribution confirment la résilience de cette SCPI face aux défis de l'environnement immobilier. Affinités Pierre a distribué un dividende annuel de 12,55€ par part (vs 11,90€ en 2022). Le taux de distribution s'établit à 5,04%, nettement au-dessus de la moyenne des SCPI du marché. La SCPI a par ailleurs finalisé sa 5e augmentation de capital en novembre, ce qui devrait lui permettre de procéder à de nouveaux investissements en 2024. Perspectives 2024 Le taux d'occupation financier reste excellent, démontrant une gestion efficace du patrimoine. La durée résiduelle des baux est de 4.6 ans, offrant une visibilité appréciable sur le potentiel locatif. La SCPI est par ailleurs de nouveau en collecte, ce qui devrait lui donner la possibilité de continuer sa croissance. Pour le moment, les indicateurs sont au vert. La valeur du patrimoine établie en fin d'année 2023 est cependant en attente. Celle-ci permettra d'avoir une visibilité sur la cohérence du prix des parts. Annonce Retour au comparateur de SCPI Présentation de AFFINITES PIERRE Société de gestion : Type de SCPI : RENDEMENT Taux de distribution* (2023) Taux moyen ASPIM 2024 : 4,72% 5,04%* ▲ + 0,14 pts vs 2022 Dividende par part 2023 Variation vs n-1 12.55 € ▲ + 5,46% Risque d'investissement : 4 / 7 Prix d'une part : Variation vs fin 2022 250.00 € = Valeur du patrimoine / part Evol. valeur de reconstit. 266.15 € Souscription minimum : 1250 € Type(s) d'actifs ✓ Bureaux ✓ Logements ✓ Entrepôts ✓ Commerces ✓ Hôtels / tourisme Zones géographiques Région parisienneRégions de FranceEurope Label ISR immobilier NON Délai de jouissance 1er jour du 5ème mois suivant celui de la souscription % de parts en attente de retrait Disponible en assurance-vie / PER NC *Dividende brut divisé par le prix de référence des parts au 1er janvier de l'année N et de N-1 pour les SCPI à capital fixe. **Les moyennes sont réalisées sur 5 ans, sauf si la SCPI est plus récente. Il ne s'agit pas d'un TRI, puisque le calcul ne tient pas compte de l'évolution de la valeur des parts ni des frais. Les informations de cette fiche sont données à titre indicatif. Elles ne constituent en ancun cas un conseil d'achat ou d'investissement. Description de AFFINITES PIERRE Type : RENDEMENT Type de capital : Fixe Création : Décembre 2015 Capitalisation : 640.867 millions d'euros (0,76% du marché des SCPI) Nombre d'associés : 10 187 Nombre de parts : 2 563 469 Parts en attente de retrait : AFFINITES PIERRE est une SCPI de type RENDEMENT à capital Fixe, c'est à dire que le nombre de parts est fixe et son capital ne peut varier que si l'assemblée générale des souscripteurs le décide (c'est un fonds fermé). Son objectif est d'acquérir et de mettre des immeubles en location afin de servir un rendement récurrent à ses investisseurs. La SCPI est gérée par GROUPAMA GAN REIM. Créée en 2015, AFFINITES PIERRE totalise9 années d'activité. Elle annonce 640.867 million(s) d'euros de capitalisation, c'est-à-dire le nombre de parts émises multiplié par le prix de souscription d'une part.Avec 2 563 469 parts émises et 10 187 souscripteurs (nombre d'associés), AFFINITES PIERRE a une souscription moyenne de 251,6 parts par investisseur. Annonce Taux de distribution de AFFINITES PIERRE : 5,04% en 2023 Pour l'année 2023, la SCPI AFFINITES PIERRE a distribué à ses souscripteurs un dividende de 12.55 euros par part. Le rendement brut a été de 5,04% (dividende brut divisé par prix d'une part sur la même année). Il a légèrement augmenté par rapport à l'année précédente. Ce taux de distribution a été supérieur au taux du marché. Le prix d'acquisition d'une part était de 250.00 euros, stable par rapport à l'année précédente. Attention, les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Évolution du taux de distribution, en % Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Évolution du dividende distribué par année, en Euros AFFINITES PIERRE en chiffres Dividende par part 2023 : 12.55 €* Taux de distribution 2023 : 5,04 % Taux de distribution moyen sur 5 ans : 4,73% Taux d'endettement : 10.57% Valeur de réalisation : 234.61 € / part Valeur de reconstitution : 266.15 € / part Prix de souscription : 250.00 € / part 1La valeur de reconstitution du patrimoine correspond à la valeur à laquelle les immeubles pourraient être vendus dans les conditions de marché en vigueur, augmentée de la valeur des autres actifs (dont la trésorerie) et diminuée des dettes. Le tout est ramené à la part. 2La valeur de réalisation du patrimoine correspond à la valeur de reconstitution1, augmentée des frais nécessaires s'il devait être racheté à l’identique (frais de notaire etc). *Dividende brut, avant prélèvement libératoire Annonce Niveau de risque de l'investissement dans AFFINITES PIERRE 4 / 7 Cette SCPI est classée à un niveau de risque de 4 sur 7, qui est une classe de risque moyenne. L’indicateur de risque part de l’hypothèse que vous conservez le produit pendant une durée supérieure à 8 ans.*** Évolution du prix des parts de AFFINITES PIERRE La valeur de reconstitution correspond au montant qui serait nécessaire pour racheter l'intégralité du patrimoine (y compris les frais). On considère de façon générale que le prix de souscription doit être inférieur à la valeur de reconstitution pour que les parts ne soient pas achetées trop cher. C'est bien le cas ici, puisque le prix de souscription de 250.00 € est bien inférieur à la valeur de reconstitution de 266.15 €. La décote est de -6.1 %. Variation du prix des parts et de la valeur de reconstitution du patrimoine, en Euros NB : un prix plus élevé que la valeur du patrimoine indique une SCPI surcotée Retour au comparateur de SCPI Analyse du patrimoine de AFFINITES PIERRE Choix des actifs Type d'actifs : Mixtes Zone principale : France Nombre d'immeubles : 39 Surface totale : NC Nombre de baux (ou à défaut de locataires) : NC Taux d'occupation financier : 98.1 % Durée moy. résiduelle des baux (WALB) : 4.6 ans Valeur du patrimoine : NC 1. Types d'actifs et zones géographiques d'investissement AFFINITES PIERRE dispose d'un portefeuille d'actifs composé de : - bureaux à 60.40 %- logements à 0.30%- entrepôts à 13.40 %- commerces à 24.30 %- Résidences gérées (tourisme, étudiants, séniors et/ou EHPAD) à 1.60 % Répartition géographique des actifs de la SCPI : - Région parisienne à 25.40 %- Régions à 50.00 %- Europe à 24.60 % Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Patrimoine de AFFINITES PIERRE, pourcentage d'actifs 2. Evolution de la valeur du patrimoine Voici l'évolution de la valeur des actifs détenus par la SCPI, selon les évaluations annuelles (valeurs de réalisation) : Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Evolution de la valeur du patrimoine en euros par part Souscription et frais de AFFINITES PIERRE Ticket d'entrée et frais Souscription minimum: 1250 € Disponible en assurance-vie / PER : Non Versement du dividende : Trimestriel Frais réels de souscription max TTC : 10.00 % (moyenne du marché : 6,70%) Frais de gestion TTC : 12.00 % des loyers encaissés (moyenne du marché : 7,73%) AnnoncePour investir dans AFFINITES PIERRE, le ticket minimum est de 1250 €. Les frais de souscription sont de 10.00 % TTC (moyenne du marché : 6,70%). Les frais de gestion annuels correspondent aux frais prélevés sur les loyers encaissés. Ils sont de 12.00 % TTC (moyenne du marché : 7,73%). Les SCPI sont des produits de diversification de votre patrimoine. Pour plus d'informations, contactez la société de gestion ou votre conseiller en gestion de patrimoine. GROUPAMA GAN REIM est une société de gestion filiale de GROUPAMA IMMOBILIER (60%) et de GROUPAMA GAN VIE (40%). La société structure, développe et gère des véhicules d’investissement immobilier pour le compte d’une clientèle d’investisseurs diversifiée. Elle gère 4 fonds d'investissement, à savoir une OPCI, deux OPPCI et une SCPI. Retour au comparateur de SCPI ***Avertissement sur l'investissement en SCPI L'investissement en SCPI présente notamment un risque de perte en capital et un risque de liquidité. Le rendement et le montant investi en SCPI n'est pas garanti. Cette fiche ne prétend pas reprendre l'intégralité des caractéristiques, garanties, limites et frais de la SCPI, d'autant que ceux-ci peuvent être modifiés dans le temps. Elle ne doit en aucun cas être considérée comme un conseil en investissement. Pour plus d'informations et pour vérifier l'adéquation de cette SCPI à votre situation patrimoniale, reportez-vous au Document d'Informations Clés, à la notice du fournisseur et demandez conseil à un professionnel.
