VIVACCIO (CNP ASSURANCES) : avis, frais, rendement & analyse complète 2026
Pourquoi choisir VIVACCIO
✔ Points forts
- - Les nombreuses options pour sécuriser les revenus ou garantir le versement d'un capital
⚠ Points de vigilance
- - Un rendement du fonds en euros très bas, historiquement inférieur au marché
- - Présence de frais d'entrée prohibitifs !
- - Des frais de gestion élevés qui ne sont pas justifiés pas par une bonne performance, ou par un haut niveau de garanties incluses
- - Peu d'unités de compte
Positionnement vs marché
Frais du contrat
| Versement | 3,50% |
| Gestion fonds euros | 0,60% |
| Gestion UC | 0,85% |
| Arbitrage | 0,50% |
| Sortie | 0,00% |
Fonds euros
Historique des rendements fonds euros
| Année | Fonds Euros | Moy. marché |
|---|---|---|
| 2025 | 2,19 % | 2,65 % |
| 2022 | 1,30 % | 1,59 % |
| 2021 | 0,65 % | 1,02 % |
| 2020 | 0,70 % | 1,17 % |
| 2019 | 0,80 % | 1,34 % |
| 2018 | 1,30 % | 1,93 % |
| 2017 | 1,20 % | 1,99 % |
| 2016 | 1,15 % | 2,18 % |
| 2015 | 1,80 % | 2,66 % |
| 2014 | 2,20 % | 2,94 % |
| 2013 | 2,70 % | 3,22 % |
| 2012 | 2,65 % | 3,29 % |
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Supports (UC) & diversification
Volume
| UC disponibles | 6 |
| ETF | Non / ND |
| SCPI | ND |
| Private Equity | Non / ND |
Lecture
Gestion pilotée
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Gestion & options
Ce niveau met en lumière les options de gestion proposées pour ce contrat d'assurance-vie, notamment dans le cadre de la gestion libre.
Garanties & protection
Ce niveau évalue les protections supplémentaires proposées aux épargnants et à leurs bénéficiaires, au-delà des garanties de base de l'assurance-vie.
Questions fréquentes
Avec un score global de 36/100, ce contrat se positionne en dessous de la moyenne des contrats étudiés. L'évaluation prend en compte le rendement, les frais, la diversification, la flexibilité et les garanties proposées selon notre méthodologie.
Le contrat prévoit frais sur versement de 3,50 %, frais de gestion du fonds euros de 0,60 %, frais de gestion des unités de compte de 0,85 %, frais d'arbitrage de 0,50 %, frais de sortie de 0,00 %. Globalement, les frais sont considérés comme Dans la moyenne par rapport au marché.
fonds euros : 2.19% en 2025. Le positionnement global est Sous le marché par rapport à la moyenne du marché.
Le contrat donne accès à 6 unités de compte. L'univers d'investissement est jugé Limité, permettant une diversification efficace.
Avec un niveau de flexibilité évalué comme « Limitée », ce contrat propose des options d'automatisation et d'arbitrage permettant d'adapter la gestion de l'épargne dans le temps.
Le contrat présente un niveau de garanties qualifié de « Garanties renforcées », incluant les protections prévues par l'assurance-vie et, le cas échéant, des garanties complémentaires pour les bénéficiaires.
Ce contrat est particulièrement adapté à les épargnants souhaitant déléguer la gestion.
- Un rendement du fonds en euros très bas, historiquement inférieur au marché - Présence de frais d'entrée prohibitifs ! - Des frais de gestion élevés qui ne sont pas justifiés pas par une bonne performance, ou par un haut niveau de garanties incluses - Peu d'unités de compte
Avis VIVACCIO : notre analyse
Dernière mise à jour : 10/04/2026
Vivaccio de la Banque Postale est un contrat d'assurance-vie multisupport modulable en fonction de l'âge du souscripteur ou de ses projets. Accessible dès 75 € pour les moins de 18 ans et à partir de 500 € pour les adultes, le contrat propose 5 formules, chacune offrant une répartition progressive du capital entre fonds en euros et unités de compte :
- la formule Vivaccio INITIALE, destinée au 0-17 ans, avec une allocation sur le fonds sécurisé en euros qui varie avec l'âge de l'enfant (65% de 0 à 4 ans, 100% de 16 à 25 ans) et le reste en actions,
- la formule Vivaccio ESSOR pour les 18-29 ans, avec 70% des fonds investis sur le fonds en euros et 30% sur les actions,
- la formule Vivaccio VITALITÉ pour les 30-59 ans, qui offre 3 profils d'investissement avec une répartition de 60% à 80% des versements sur le fonds euros et le reste sur des actions,
- Les formules Vivaccio Harmonie (entre 70% et 80% des versements investis sur le fonds en euros et le reste sur des actions selon le profil choisi) et Revenus (investie à 100% sur le fonds en euros) pour les plus de 60 ans.
De nombreuses options de garantie sont disponibles. Elles peuvent déjà être intégrées au contrat en fonction de la formule.
Le contrat VIVACCIO pourrait être intéressant. Le concept est en effet intelligent et adapté aux besoins d'un large public. Mais ses frais beaucoup trop élevés le rendent repoussant : 3,5% de frais d'entrée et sur les versements libres, et 3% sur les versements programmés ! C'est prohibitif ! Quelle déception, surtout lorsque l'on songe que les cibles privilégiées sont notamment les enfants et adolescents.
Les épargnants peuvent aussi investir à 100% sur le fonds en euros avec la formule Vivaccio Ambre. Les frais d'entrée sont alors de 4% (encore plus élevés !) et les frais sur chaque versement de 3,5%. Mais les frais de gestion annuels retombent à une normale de 0,60%.
Pour espérer combler le retard que font prendre ces prélèvements dans la constitution d'un capital, il faut rester longtemps, très longtemps... Mais avec des frais de gestion eux aussi beaucoup trop hauts pour les 6 formules (0,85% par an), les épargnants pourront facilement trouver de meilleurs contrats d'assurance-vie ailleurs.
Certes, il pourrait être pertinent de payer des frais élevés si les performances étaient au rendez-vous. Or, Vivaccio investit majoritairement sur son fonds en euros, quelle que soit la formule choisie. Ce type de stratégie convient parfaitement aux profils prudents. Mais avec ce contrat, le rendement restera modeste quoi qu'il arrive. L'on peut même se demander s'il pourra absorber l'ensemble des frais prélevés. Le fonds sécurisé Vivaccio Euros a connu des performances très irrégulières : 0,65% net de frais en 2021, 0,70% en 2020, 0,80% en 2019, 1,30% en 2022, et 2,19% en 2025. Ces rendements restent modestes au regard des frais prélevés et ne garantissent pas une couverture systématique des prélèvements.
Le contrat est aujourd'hui fermé à la commercialisation.
✔ transmission facilitée hors succession
✔ fiscalité adaptée à l'épargne long terme
Fiscalité de l'assurance-vie
La fiscalité est identique pour tous les contrats d'assurance-vie et constitue l'un de leurs principaux atouts patrimoniaux.
Retrait avant 8 ans
Les gains issus des versements effectués depuis le 27 septembre 2017 sont soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU) de 12,8 %, ou, sur option, au barème de l'impôt sur le revenu.
Les prélèvements sociaux de 17,2 % s'ajoutent dans tous les cas.
Retrait après 8 ans
Après application de l'abattement annuel de 4 600 € (9 200 € pour un couple), les gains issus des versements jusqu'à 150 000 € bénéficient d'un taux réduit de 7,5 %.
Au-delà, le taux de 12,8 % s'applique. L'option pour l'impôt sur le revenu reste possible.
Transmission en cas de décès
• Primes versées avant 70 ans : exonération pour le conjoint ou partenaire pacsé ; jusqu'à 152 500 € exonérés par bénéficiaire, puis taxation de 20 % (31,25 % au-delà de 852 500 €).
• Primes versées après 70 ans : exonération pour le conjoint ou partenaire pacsé ; les gains restent exonérés et les primes sont soumises aux droits de succession après un abattement global de 30 500 €.
