Danone finalise une émission obligataire de 1,3 milliard d'euros

Détails de l'émission obligataire

Selon le communiqué, Danone a procédé à une émission obligataire en deux tranches d'un montant total de 1,3 milliard d'euros. La première tranche consiste en des titres à taux variable sur une durée de 2 ans, pour un montant de 800 millions d'euros, avec un coupon composé de l'Euribor 3 mois plus 27 points de base. La seconde tranche est constituée de titres super subordonnés à durée indéterminée avec un taux fixe réajustable, pour un montant de 500 millions d'euros et un coupon réajustable fixe de 3,95 %. La première option de remboursement pour cette tranche est prévue pour le 8 septembre 2032.

Utilisation des fonds et aspects financiers

Les fonds issus de cette émission seront utilisés pour les besoins généraux de l'entreprise. Plus précisément, la tranche super subordonnée à durée indéterminée de 500 millions d'euros servira au refinancement de titres similaires existants, qui pourront être remboursés en septembre 2026 sous l'ISIN FR0014005EJ6. Ces titres seront comptabilisés en fonds propres, conformément aux normes IFRS, et considérés à 50 % comme des fonds propres par Moody's et Standard & Poor’s. Le règlement-livraison des titres est prévu le 8 septembre 2025 et ceux-ci seront négociables sur Euronext Paris.

Contexte et perspectives

D'après l'entreprise, cette opération s'inscrit dans sa politique active de gestion de la liquidité en renforçant sa flexibilité financière et en allongeant la maturité de sa dette. Danone souligne que l'émission a été largement souscrite par une base diversifiée d'investisseurs, ce qui reflète, selon elle, la confiance du marché dans son modèle d'entreprise et la qualité de son profil de crédit. Le prospectus de l'émission, contenant les termes et conditions des titres, sera disponible sur le site internet de Danone. -