SCPI LF LES GRANDS PALAIS : notre avis Par la rédaction, mise à jour le 10/05/2024 Notre avis : La SCPI a pour objectif d'investir dans des domaines viticoles pour une durée minimum de 25 ans. Si la visibilité reste compliquée, les premiers résultats sont encourageants pour une SCPI de plus-value. Les + : - Un positionnement original et unique sur les propriétés viticoles Les - : - Des frais de gestion élevés - Un potentiel de rendement inconnu en raison de l'investissement atypique Sommaire Analyse Synthèse Performances Prix des parts Patrimoine Frais / Souscription Retour Réservé aux inscrits Lancée en janvier 2020, la SCPI LF LES GRANDS PALAIS a pour objectif d'acquérir et d'exploiter un patrimoine viticole, dont les domaines seront loués par bail rural de 25 ans à des exploitants. À l'issue de cette période, la SCPI pourra vendre ou renouveler le bail en fonction des opportunités. La SCPI est actuellement en phase de constitution de son patrimoine. Elle vise des acquisitions en France, notamment dans des zones AOP, en direct ou au travers de l'achat de parts de sociétés. En 2021, elle a acquis un premier vignoble de 40 ares dans l'AOP Pomerol, suivi d'une extension acquisition en 2022 au même endroit pour 31 ares. Elle a aussi acheté un deuxième vignoble de 3,90 hectares à Saint-Estèphe en 2021, loué d'abord dans le cadre d'une convention SAFER puis au château le Boscq sous un bail à long terme de 25 ans. La SCPI LF LES GRANDS PALAIS souhaite désormais varier les zones géographiques en fonction de la collecte. Fin 2023, elle a aussi acheté une parcelle dans la Marne à Hautvillers, bénéficie d'un classement en 1er Cru. Un bail rural à long terme portant sur cette parcelle a aussi été signé au profit de la Maison de Champagne « Roger Constant Lemaire », une Maison familiale qui exploite par ailleurs environ 12 ha en Champagne. Au départ, le prix d'une part de la SCPI était fixé à plus de 10.000 euros. Afin de fluidifier la collecte, il a été décidé par assemblée générale de le diviser par 10 (tout en multipliant le nombre de part de chaque associé par 10). Le prix est donc désormais plus accessible, avec un peu plus de 1000 € par part. Résultats 2023 et perspectives 2024 En 2023, le prix des parts a connu une croissance notable, passant de 1074 € à 1 115 € (+3,8%), avec un nombre d'associés passant de 167 à 172. Ces résultats sont plutôt encourageants dans une optique d'investissement à long terme, mais aucun résultat n'est garanti. En termes de distribution, le dividende a augmenté de 9.72 à 10.20 avec un taux de distribution passant de 0.93 à 0.95%. Il s'agit d'un niveau très inférieur à la moyenne du marché, mais il faut souligner que la SCPI se positionne ici plus comme un fonds de plus-value que comme un fonds de rendement. Annonce Retour au comparateur de SCPI Présentation de LF LES GRANDS PALAIS Société de gestion : Type de SCPI : PLUS-VALUE Taux de distribution* (2023) Taux moyen ASPIM 2024 : 4,72% 0,95%* ▲ + 0,02 pts vs 2022 Dividende par part 2023 Variation vs n-1 10.20 ▲ + 4,94% Risque d'investissement : 3 / 7 Prix d'une part : Variation vs fin 2022 1115.00 € ▲ + 3,82% Valeur du patrimoine / part Evol. valeur de reconstit. NC Souscription minimum : 1115.00 € Type(s) d'actifs Zones géographiques Régions de France Label ISR immobilier NON Délai de jouissance 1 mois % de parts en attente de retrait Disponible en assurance-vie / PER NC *Dividende brut divisé par le prix de référence des parts au 1er janvier de l'année N et de N-1 pour les SCPI à capital fixe. **Les moyennes sont réalisées sur 5 ans, sauf si la SCPI est plus récente. Il ne s'agit pas d'un TRI, puisque le calcul ne tient pas compte de l'évolution de la valeur des parts ni des frais. Les informations de cette fiche sont données à titre indicatif. Elles ne constituent en ancun cas un conseil d'achat ou d'investissement. Description de LF LES GRANDS PALAIS Type : PLUS-VALUE Type de capital : Variable Création : Janvier 2020 Capitalisation : 5.1 millions d'euros (0,01% du marché des SCPI) Nombre d'associés : 172 Nombre de parts : 4 564 Parts en attente de retrait : LF LES GRANDS PALAIS est une SCPI de type PLUS-VALUE à capital Variable, c'est à dire que son capital peut augmenter à chaque nouvelle émission de parts et baisser lors de la sortie d'investisseurs (c'est un fonds ouvert). Son objectif est de valoriser des immeubles dans le temps en procédant à des travaux, à une renégociation des baux ou à un changement de locataire. La SCPI est gérée par LA FRANCAISE AM. Créée en 2020, LF LES GRANDS PALAIS totalise4 années d'activité. Elle annonce 5.1 million(s) d'euros de capitalisation, c'est-à-dire le nombre de parts émises multiplié par le prix de souscription d'une part.Avec 4 564 parts émises et 172 souscripteurs (nombre d'associés), LF LES GRANDS PALAIS a une souscription moyenne de 26,5 parts par investisseur. Annonce Taux de distribution de LF LES GRANDS PALAIS : 0,95% en 2023 Pour l'année 2023, la SCPI LF LES GRANDS PALAIS a distribué à ses souscripteurs un dividende de 10.20 euros par part. Le rendement brut a été de 0,95% (dividende brut divisé par prix d'une part sur la même année). Il a légèrement augmenté par rapport à l'année précédente. Ce taux de distribution a été inférieur au taux du marché. Le prix d'acquisition d'une part était de 1115.00 euros, en augmentation de 3,8% par rapport à l'année précédente. Attention, les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Évolution du taux de distribution, en % Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Évolution du dividende distribué par année, en Euros LF LES GRANDS PALAIS en chiffres Dividende par part 2023 : 10.20 €* Taux de distribution 2023 : 0,95 % Taux d'endettement : NC Valeur de réalisation : NC Valeur de reconstitution : NC Prix de souscription : 1115.00 € / part Prix de retrait : 1025.80 € / part 1La valeur de reconstitution du patrimoine correspond à la valeur à laquelle les immeubles pourraient être vendus dans les conditions de marché en vigueur, augmentée de la valeur des autres actifs (dont la trésorerie) et diminuée des dettes. Le tout est ramené à la part. 2La valeur de réalisation du patrimoine correspond à la valeur de reconstitution1, augmentée des frais nécessaires s'il devait être racheté à l’identique (frais de notaire etc). *Dividende brut, avant prélèvement libératoire Annonce Niveau de risque de l'investissement dans LF LES GRANDS PALAIS 3 / 7 Cette SCPI est classée à un niveau de risque de 3 sur 7, qui est une classe de risque entre basse et moyenne. L’indicateur de risque part de l’hypothèse que vous conservez le produit pendant une durée supérieure à 20 ans.*** Le prix de retrait correspond quant à lui à la valeur de revente d'une part, soit le prix de souscritpion moins les frais. Il est ici de 1025.80 € par part. Variation du prix des parts et de la valeur de reconstitution du patrimoine, en Euros NB : un prix plus élevé que la valeur du patrimoine indique une SCPI surcotée Retour au comparateur de SCPI Analyse du patrimoine de LF LES GRANDS PALAIS Choix des actifs Type d'actifs : Propriétés viticoles Zone principale : Province Nombre d'immeubles : 2 Surface totale : NC Nombre de baux (ou à défaut de locataires) : NC Taux d'occupation financier : 100 % Valeur du patrimoine : NC 1. Types d'actifs et zones géographiques d'investissement 2. Evolution de la valeur du patrimoine Voici l'évolution de la valeur des actifs détenus par la SCPI, selon les évaluations annuelles (valeurs de réalisation) : Le graphique nécessite d'activer javascript pour s'afficher. Evolution de la valeur du patrimoine en euros par part Souscription et frais de LF LES GRANDS PALAIS Ticket d'entrée et frais Souscription minimum: 1115.00 € Disponible en assurance-vie / PER : Non Frais réels de souscription max TTC : 9.60 % (moyenne du marché : 6,70%) Frais de gestion TTC : 14.40 % des loyers encaissés (moyenne du marché : 7,73%) AnnoncePour investir dans LF LES GRANDS PALAIS, le ticket minimum est de 1115.00 €. Les frais de souscription sont de 9.60 % TTC (moyenne du marché : 6,70%). Les frais de gestion annuels correspondent aux frais prélevés sur les loyers encaissés. Ils sont de 14.40 % TTC (moyenne du marché : 7,73%). Les SCPI sont des produits de diversification de votre patrimoine. Pour plus d'informations, contactez la société de gestion ou votre conseiller en gestion de patrimoine. LA FRANCAISE AM est une société de gestion née en 2009 du rapprochement entre l'UFG (gestion d'actifs depuis 1975) et de La Française des Placements, une société de gestion de portefeuille. La société développe 4 pôles d'activités gérant toutes les classes d'actifs : Valeurs Mobilières, Immobilier, Solutions d'Investissements et Financement Direct de l'Économie. Ses clients sont des institutionnels et des particuliers développant leur patrimoine, en France et à l'International. La Française AM compte 530 collaborateurs et gère 66 milliards d'euros d'encours (1/01/2018). Elle est implantée sur les grandes places financières européennes (Paris, Londres, Milan, Luxembourg, Madrid, Francfort) et en Asie (Hong-Kong). La société développe des partenariats avec les conseillers en gestion de patrimoine et des grands réseaux financiers via sa structure La Française AM Finances Services. Autres fonds de LA FRANCAISE AM SCPI : - SCPI LF OPPORTUNITE IMMO - SCPI EPARGNE FONCIERE - SCPI SELECTINVEST 1 - SCPI LF AVENIR SANTE - SCPI LF GRAND PARIS PATRIMOINE - SCPI EUROFONCIERE 2 - SCPI LF EUROPIMMO - SCPI CREDIT MUTUEL PIERRE 1 - SCPI MULTIMMOBILIER 2 - SCPI PIERRE PRIVILEGE - SCPI LF GRAND PARIS HABITATION (Loi Pinel) - SCPI LF RENOVIMMO - SCPI EUROPIMMO MARKET - SCPI MULTIHABITATION 10 - SCPI MULTIHABITATION 2 - SCPI MULTIHABITATION 3 - SCPI MULTIHABITATION 4 - SCPI MULTIHABITATION 5 - SCPI MULTIHABITATION 6 - SCPI MULTIHABITATION 7 - SCPI MULTIHABITATION 8 - SCPI MULTIHABITATION 9 - SCPI UFG PIERRE ET VACANCES Retour au comparateur de SCPI ***Avertissement sur l'investissement en SCPI L'investissement en SCPI présente notamment un risque de perte en capital et un risque de liquidité. Le rendement et le montant investi en SCPI n'est pas garanti. Cette fiche ne prétend pas reprendre l'intégralité des caractéristiques, garanties, limites et frais de la SCPI, d'autant que ceux-ci peuvent être modifiés dans le temps. Elle ne doit en aucun cas être considérée comme un conseil en investissement. Pour plus d'informations et pour vérifier l'adéquation de cette SCPI à votre situation patrimoniale, reportez-vous au Document d'Informations Clés, à la notice du fournisseur et demandez conseil à un professionnel.
